Gli HOA sono tenuti a presentare le dichiarazioni dei redditi? Anche se sono organizzazioni senza scopo di lucro, tutti gli HOA devono ancora presentare la loro dichiarazione dei redditi ogni anno. Per comprendere meglio il requisito, ecco tutto quello che c’è da sapere sul modulo fiscale associazione proprietari di abitazione, noto anche come modulo 1120-H per HOAS.
Che cos’è il modulo 1120-H per HOAs?
Inizialmente, HOAS ha dovuto presentare il modulo 1120, che è la dichiarazione dei redditi delle società., Il modulo 1120 è più complicato e non esenta il pagamento delle imposte sulle quote e sulle valutazioni. Tuttavia, dopo l’approvazione della legge sulla riforma fiscale del 1976, gli HOA non erano più tenuti a presentare il modulo 1120. Invece, avrebbero file per il modulo 1120-H.
Il modulo 1120-H è la dichiarazione dei redditi per le associazioni di proprietari di case. Rispetto al modulo 1120, questo modulo consente un processo di archiviazione fiscale HOA più semplificato. Consente inoltre alle HOA di godere di determinati benefici fiscali delineati nella Sezione 528 dell’Internal Revenue Code., Uno dei principali vantaggi è che HOA possono escludere quote associative, tasse, e valutazioni (noto anche come reddito funzione esente) dal loro reddito lordo.,o qualificare come un HOA:
- almeno il 60% del reddito lordo deve essere esenti funzione del reddito
- almeno il 90% delle spese annuali dovrebbe essere per l’associazione di business
- Nessun azionista privato o individuo dovrebbe beneficiare dell’associazione guadagni
- per almeno l ‘ 85% di unità abitative deve essere residenziale
- L’associazione deve presentare il Modulo 1120-H per godere Sezione 528 vantaggi
Se il vostro HOA non soddisfa le condizioni di cui sopra o non riesce a presentare il Modulo 1120-H, sarà necessario presentare il Modulo 1120 e, quindi, saranno sottoposti a regolare aliquote d’imposta.,
Termini importanti per il modulo fiscale HOA 1120-H
Riempire il modulo 1120-H per la prima volta può essere piuttosto confuso. Se stai cercando le istruzioni del modulo 1120-H, ecco una breve spiegazione dei diversi termini che incontrerai.
- Exempt Function Income: si riferisce a quote, commissioni o valutazioni pagate dai membri dell’HOA. Il reddito funzione esente viene detratto dal reddito lordo nel calcolo del reddito imponibile.,
- Reddito di funzione non esente: si riferisce ai redditi percepiti da non membri dell’HOA, ai pagamenti da parte dei membri dell’associazione per l’uso specifico di strutture che non sono aperte a tutti i membri, ai redditi da lavoro svolto al di fuori della proprietà dell’HOA e agli interessi sui guadagni del conto di riserva.
- Spese: Modulo 1120-H esempi per le spese sarebbero riparazioni, spese di manutenzione, spese legali, spese di gestione, premi assicurativi e tasse di proprietà.,
- Dividendi e interessi: le HOA che mettono le loro riserve in un conto del mercato monetario genereranno un reddito imponibile da interessi mentre le riserve investite in titoli per fare soldi genereranno un reddito imponibile da dividendi.
- Detrazioni: Questo si riferisce alle spese sostenute per generare reddito funzione non esenti. Gli esempi includono i costi di produzione, le spese pubblicitarie e l’affitto da sublocazione di proprietà HOA. Le associazioni hanno anche diritto a una detrazione standard di $100.
- Tax Rate: L’IRS ha un 30% flat tax rate per HOAS e COAs. Per le associazioni multiproprietà, l’aliquota fiscale è del 32%.,
Domande Frequenti sul Modulo Fiscale 1120-H per HOAs
Per una comprensione più completa del Modulo IRS 1120-H, ecco le risposte alle domande più comuni:
Chi Deve presentare il Modulo 1120 H?
Tutti gli HOA devono presentare le loro dichiarazioni dei redditi. Modulo 1120-H è in genere gestito dal tesoriere consiglio HOA. Tuttavia, preparare e presentare la dichiarazione dei redditi per HOAS può essere complicato se il tuo tesoriere non ha un’esperienza adeguata. Si consiglia di consultare il CPA, l’avvocato o la società di gestione del tuo HOA per assicurarsi che il modulo 1120-H sia correttamente riempito.,
Un HOA ha bisogno di un codice fiscale?
Poiché gli HOA sono tenuti a pagare le tasse, gli viene assegnato un codice fiscale federale. Nel modulo 1120-H per HOAs, l’ID fiscale è scritto nella casella del numero di identificazione del datore di lavoro
Il modulo 1120 H può essere archiviato elettronicamente?
Non è possibile creare un file elettronico per il modulo 1120-H per HOAS. Il deposito elettronico non è attualmente supportato dal programma e-File (MeF) modernizzato dell’IRS. Il modulo 1120-H deve essere archiviato su carta.
Quando sono dovute le dichiarazioni dei redditi HOA?,
Il modulo 1120-H deve essere inviato il 15 ° giorno del 4 ° mese successivo alla fine dell’anno fiscale dell’associazione. Tuttavia, se il tuo anno fiscale termina il 30 giugno, il modulo 1120-H deve essere inviato entro il 15 ° giorno del 3 ° mese successivo alla fine dell’anno fiscale (settembre).
Se la data di scadenza del modulo 1120-H cade in un fine settimana o in vacanza, la dichiarazione dei redditi per HOA deve essere presentata il giorno lavorativo successivo.
Cosa succede se HOA non file le tasse?,
Se il tuo HOA non riesce a inviare il modulo 1120-H, sarà costretto a presentare il modulo 1120 — che non ha le stesse deduzioni.
Se il vostro HOA non presentare le sue dichiarazioni dei redditi a tutti, l’IRS imporrà diverse sanzioni. La penalità di mancata presentazione è del 5% per ogni mese con una penalità massima del 25%.
Nel frattempo, la penalità di mancato pagamento è dello 0,05% per ogni mese con una penalità massima del 25%. Il saldo non pagato maturerà interesse dalla data di scadenza fino a quando si è in grado di pagare il saldo in pieno.,
Importanza del modulo di deposito 1120-H per le associazioni di proprietari di abitazione
Riempire il modulo 1120-H richiede molta pianificazione e preparazione. Ci vuole tempo per raccogliere ricevute, fatture e altri documenti pertinenti, soprattutto se si sta mantenendo un sistema di archiviazione manuale. È inoltre necessario prestare attenzione ad ogni dettaglio per evitare inesattezze come questi attirerà multe salate da IRS. Supervisionare il modulo 1120-H del tuo HOA è una grande responsabilità. Se hai bisogno di assistenza, non esitare a contattare professionisti con esperienza fiscale consolidata.,
Hai bisogno di aiuto con le dichiarazioni dei redditi HOA? Sentitevi liberi di contattare il team di Condominio Manager oggi! Chiamaci al numero (800) 626-1267, scrivici all’indirizzo [email protected], o ci contatti on-line per imparare più circa le nostre soluzioni di software di HOA.