Was Ist ein Ballon Zahlung?

Eine Balloonzahlung ist eine Zahlung, die den Restbetrag eines Darlehens am Ende einer Darlehenslaufzeit abdeckt. Es ist in der Regel viel größer als die früheren Zahlungen auf das Darlehen.

Erfahren Sie, ob eine Balloon-Zahlung ist etwas, das Sie mit Ihrer Hypothek oder Darlehen begegnen, und die besten Möglichkeiten, es zu handhaben.

Was ist eine Ballonzahlung?

Wie es für die Finanzierung von Eigenheimen gilt, amortisiert sich eine Ballonhypothek über den Zeitraum eines Darlehens nicht vollständig., Anstatt also gleiche Raten für eine Hypothek über 30 Jahre zu zahlen, würde ein Hausbesitzer nur fünf bis sieben Jahre lang Zahlungen leisten und dann den Restbetrag mit einer großen Ballonzahlung bezahlen müssen.

• Alternativer Name: balloon mortgage, balloon payment mortgage

Wie Balloon Payments funktionieren

Wenn Kreditnehmer das Risiko verstehen und bereit sind, eine Balloon payment out-of-pocket zu subventionieren—ohne Hoffnungen auf ein Haus zu setzen, das den Wert der großen Zahlung schätzt—ein Balloon Payment loan könnte funktionieren., Andernfalls können diese Arten von Immobilienkrediten sehr riskant sein.

Bemerkenswerte Ereignisse

In den 1970er Jahren war es üblich, die Zahlungssprache als Teil der Immobilienfinanzierung zu sehen., Um dem Immobilieninvestor einen Cashflow oder eine Gewinnschwelle zu bieten, war es nicht ungewöhnlich, den Titel des bestehenden Darlehens zu übernehmen und dem Verkäufer eine zweite Hypothek ohne Zahlungen zu geben. Dies wurde als eine gerade Note bekannt.

Solange die zweite Hypothek klein war, vielleicht weniger als 10% des Kaufpreises, keine Zahlungen für das Darlehen zu leisten, war eine Möglichkeit, Cashflow zu generieren., Ein Investor könnte auf diese Weise einen positiven Cashflow erhalten, da die bestehende Hypothekenzahlung sowie die Versicherungen und Steuern im Allgemeinen so niedrig waren, dass der Investor nach Zahlung der Kosten eine Art Rendite aus der Mietzahlung erzielen konnte.

Der Grund, warum dies in den späten 1970er Jahren so gut funktionierte, war, dass 90% des Immobilienwerts geschätzt wurden, während nur 10% des Wertes betrogen wurden. Ein Haus im Wert von 100.000 US-Dollar könnte also in der Praxis nach drei Jahren bei 10% Aufwertung 133.100 US-Dollar wert sein, was mehr als genug war, um einen Schuldschein in Höhe von 10.000 US-Dollar bei 10% Zinsen zu begleichen, selbst bei zusammengesetzten Zinsen.

Inhärente Risiken

Was passiert, wenn es keine Aufwertung gibt-oder schlimmer-der Markt fällt? So gerieten einige Hausbesitzer 2007 aufgrund des Umgangs mit Subprime-Hypothekarkreditgebern in heißes Wasser., Eine der beliebtesten Finanzierungsoptionen waren damals Option ARM-Hypotheken, die nur Zinszahlungen in Verbindung mit einer Ballonzahlung enthalten.

Ein Hausbesitzer in diesen Jahren könnte ein Haus ohne Geld kaufen, einen 80/20 Combo-Kredit aufnehmen und beide Kredite könnten am Ende von fünf oder sieben Jahren mit einer Balloonzahlung fällig und zahlbar sein. In rückläufigen Märkten war es unmöglich, ein Haus zu verkaufen und die Kredite abzuzahlen, ohne auf einen Leerverkauf zurückzugreifen. Eine andere Möglichkeit war, von zu Hause wegzugehen.,

Keine dieser Optionen waren Dinge, die Kreditnehmer gedacht, wenn sie das Haus gekauft. Sie glaubten dem Hype, dass Immobilienwerte immer steigen würden. Stattdessen schuldeten sie mehr als das Haus wert war und konnten die Ballonzahlungsverpflichtung nicht erfüllen.