mi a szabadalmaztatott kereskedés?
a tulajdonosi kereskedés olyan pénzügyi vállalkozásra vagy kereskedelmi bankra vonatkozik, amely közvetlen piaci nyereségre fektet be, ahelyett, hogy jutalék dollárt keresne az ügyfelek nevében történő kereskedéssel. Más néven “prop trading”, ez a fajta kereskedési tevékenység akkor fordul elő, amikor egy pénzügyi cég úgy dönt, hogy profitál a piaci tevékenységekből, nem pedig az ügyfél kereskedési tevékenységén keresztül nyert vékony margin jutalékokból. A tulajdonosi kereskedelem magában foglalhatja a készletek, kötvények, áruk, valuták vagy egyéb eszközök kereskedelmét.,
a szabadalmaztatott kereskedelmet folytató pénzügyi cégek vagy kereskedelmi bankok úgy vélik, hogy versenyelőnyük van, amely lehetővé teszi számukra, hogy éves hozamot szerezzenek, amely meghaladja az indexbefektetést, a kötvényhozam felértékelődését vagy más befektetési stílusokat.,
Proprietary Trading
Key Takeaways
- Proprietary traders may execute an assortment of market strategies that include index arbitrage, statistical arbitrage, merger arbitrage, fundamental analysis, volatility arbitrage, technical analysis and/or global macro trading.
- Market analysts understand that large financial institutions purposely obfuscate details on proprietary vs., nem védett kereskedelmi műveletek a vállalati önérdekeket előmozdító tevékenységek elhomályosítása érdekében.
hogyan működik a szabadalmaztatott kereskedelem?
a “prop trading” néven is ismert tulajdonosi kereskedés akkor fordul elő, amikor egy pénzügyi intézmény, brókercég, Befektetési bank, fedezeti alap vagy más likviditási forrás kereskedési pultja a cég tőkéjét és mérlegét használja az önfejlesztő pénzügyi tranzakciók lebonyolításához. Ezek a kereskedések általában spekulatív jellegűek, különféle származtatott termékek vagy más összetett befektetési eszközök révén hajtják végre.,
A szabadalmazott kereskedelem előnyei
számos előnye van annak, hogy a szabadalmazott kereskedelem pénzügyi intézményt vagy kereskedelmi bankot biztosít, leginkább magasabb negyedéves és éves nyereséget. Amikor egy brókercég vagy befektetési bank az ügyfelek nevében kereskedik, jutalékok és díjak formájában Bevételeket keres. Ez a jövedelem a befektetett teljes összeg vagy a keletkező nyereség nagyon kis százalékát jelentheti, de a folyamat lehetővé teszi az intézmény számára, hogy a befektetésből származó nyereség 100% – át megvalósítsa.,
a második előny az, hogy az intézmény képes értékpapír-leltárt készíteni. Ez kétféle módon segít. Először is, minden spekulatív leltár lehetővé teszi az intézmény számára, hogy váratlan előnyt nyújtson az ügyfeleknek. Másodszor, segít ezeknek az intézményeknek felkészülni a lefelé vagy illikvid piacokra, amikor nehezebbé válik értékpapírok vásárlása vagy eladása a nyílt piacon.
a végső előny a második előnyhöz kapcsolódik., A szabadalmaztatott kereskedelem lehetővé teszi a pénzügyi intézmény számára, hogy befolyásos piaci szereplővé váljon azáltal, hogy likviditást biztosít egy adott értékpapírra vagy értékpapírcsoportra.
egy példa a saját kereskedési pult
annak érdekében, hogy a saját kereskedési hatékony legyen, valamint tartsa szem előtt az intézmény ügyfelei, a saját kereskedési pult általában “lekötött le” más kereskedelmi íróasztalok. Ez az íróasztal felelős a pénzügyi intézmény bevételeinek egy részéért, függetlenül az ügyfelek munkájától, miközben önállóan jár el.,
azonban a szabadalmaztatott kereskedelmi íróasztalok piaci döntéshozóként is működhetnek, amint azt fentebb vázoltuk. Ez a helyzet akkor merül fel, amikor az ügyfél nagy mennyiségű egyetlen biztonságot szeretne kereskedni, vagy nagyon nem likvid biztonságot szeretne kereskedni. Mivel nincs sok vásárló vagy eladó az ilyen típusú kereskedelemhez, a szabadalmaztatott kereskedési íróasztal vevőként vagy eladóként fog működni, kezdeményezve az ügyfélkereskedelem másik oldalát.,