en termes simples, c’est excitant—mais très risqué.
pour ceux qui veulent se lancer, faites-le avec une compréhension des risques et des caractéristiques uniques du marché, explique Marc Chandler, associé directeur et stratège en chef des investissements chez Bannockburn Global Forex, une société de trading spécialisée dans les devises.
« certaines personnes sont si riches qu’elles y entrent pour le divertissement, mais cela peut être une forme de divertissement coûteuse”, dit-il.,
Profit dans les Fluctuations
les investisseurs monétaires visent à verrouiller un profit par le biais des taux de change fluctuants, qui sont les prix que vous payez pour une devise en échange de l’autre. Étant donné que la valeur d’une devise est relative à une autre, Le trading se fait par paires de devises, telles que l’euro par rapport au dollar américain (EUR/USD) ou La Livre sterling par rapport au yen japonais (GBP/JPY).
les investisseurs qui pensent que l’euro va se renforcer face au dollar, pourraient acheter des euros avec des dollars., Si l’euro s’apprécie, ces investisseurs peuvent alors convertir les euros en dollars pour verrouiller un profit. Bien qu’il existe plus de 100 devises mondiales, Le dollar Américain est la référence et représente environ 90% des plus de 5 billions de dollars américains en volume de trading forex.
Le marché des devises est plus volatil que le marché obligataire, mais moins volatiles que les actions individuelles. Mais les gros profits – ou pertes-sont activés par de minuscules fluctuations des taux de change, souvent d’un centime ou moins.,
pour cette raison, les investissements doivent être importants pour pouvoir réaliser un profit significatif. Ainsi, les investissements sont généralement fortement mis à profit par autant que 100 à 1 ou plus. Pour chaque US$1,000 mis en place par un individu, un courtier mettra US US 100,000 pour travailler sur le marché. Cela fonctionne très bien si le commerce fonctionne en faveur de l’investisseur, mais le risque de perdre beaucoup plus que l’investissement initial est important.,
un autre défi pour les investisseurs individuels est que, contrairement aux marchés des valeurs mobilières, les marchés des devises tournent autour de l’horloge—il n’y a pas de cloche d’ouverture ou de fermeture de fin de journée à laquelle les traders peuvent prendre une grande respiration et dormir, dit Chandler.
« Si un médecin rentre à la maison et veut jouer sur le marché boursier, ok, mais en devises, alors qu’elle est en pleine chirurgie, elle ne regarde pas le marché—cela peut ne pas fonctionner si bien”, dit-il.,
Et alors qu’avec les actions et les obligations, vous pouvez décider d’investir dans un secteur ou une région que vous vous sentez compétent en gardant un œil sur, « les marchés des devises sont entraînés par de nombreux facteurs et événements dans le monde—par ce que fait la Banque Centrale Européenne ou la Banque du Japon, par exemple”, dit-il. « Vous devez être conscient de la politique des autres pays et de leurs politiques fiscales—de tant d’autres choses.,”
Trois Façons de Faire de l’Argent dans le Forex
Alors que Chandler dit qu’il continue de découvrir de nouvelles façons de perdre de l’argent dans le marché forex, il n’y a que trois façons de faire de l’argent. »
la première est une histoire de momentum simple dans laquelle vous achetez pour bénéficier d’une tendance à la hausse.
la seconde est une stratégie de réversion moyenne, dans laquelle un trader identifie la plage de trading d’une devise et parie qu’elle reviendra à cette plage après avoir dévié.,
la troisième voie consiste à arbitrer les taux d’intérêt par le biais d’un « carry trade ». Même si les taux de change entre deux devises restent stables, les traders peuvent gagner de l’argent sur la différence de taux d’intérêt des pays en associant une devise à faible taux d’intérêt, comme le yen japonais (qui a un taux de -10%), à une devise à taux d’intérêt élevé, comme le dollar australien (actuellement 1.5%).
Les marchés Japonais étant actuellement fermés pendant 10 jours pour marquer l’ascension d’un nouvel empereur, le yen devrait rester stable, selon Chandler., « Donc, pendant cette période, je peux vendre du yen et acheter le dollar australien, et je peux récupérer le différentiel de taux d’intérêt. »
Les moyens Standard d’accéder aux marchés des devises sont les transactions au comptant en temps réel-de loin la plus grande partie du marché forex; par le biais de contrats à terme, qui vous engagent à acheter ou à vendre des devises à un prix spécifié plus tard; ou par des options de négociation, qui vous donnent le choix,
pour les transactions au comptant et les contrats à terme, les investisseurs doivent ouvrir un compte de courtage en devises, tandis que les investissements en options peuvent être effectués via un compte de courtage standard et négociés sur la Bourse de Philadelphie, dit Chandler.
Mais si les risques, La mécanique et les processus du marché forex sont trop intimidants, il existe une autre avenue: les ETF de devises.,
Il existe des ETF qui suivent un panier de devises telles que Invesco CurrencyShares Euro Trust (FXE), qui suit 19 devises de l’Union Européenne, ou des devises spécifiques telles que WisdomTree Chinese Yuan Strategy Fund (CYB) ou CurrencyShares Australian Dollar Trust (FXA).
la beauté de ces FNB est qu’ils permettent aux investisseurs de plonger leurs orteils dans le marché avec un pro à la barre et sans avoir à engager beaucoup de capital ou à prendre de grandes positions à effet de levier, dit Chandler.,
mais bien qu’ils soient peu risqués, les rendements sont généralement modestes et les investisseurs qui recherchent un défi peuvent être déçus, explique Chandler, qui compare le trading de devises à un match d’échecs en trois dimensions. « Investir dans des actions, c’est comme jouer aux échecs à un niveau. Mais investir dans des devises, c’est comme jouer à trois niveaux d’échecs à la fois. »
alors avant de sauter, assurez-vous d’invoquer votre Bobby Fischer intérieur.