Mikä on Liiketoiminnan kassavirta?
Operating Cash Flow (OCF) on liiketoiminnan säännöllisestä toiminnasta tiettynä ajanjaksona kertyvä rahamäärä. OCF-alkaa net incomeNet IncomeNet Tulot on keskeinen linja kohde, ei vain tuloslaskelmaan, mutta kaikki kolme keskeistä tilinpäätöksen., Kun se on saapunut kautta (pohjasta tuloslaskelma), lisää takaisin tahansa ei-rahamääräiset erät, ja säätää muutoksia käyttöpääoman, saapua yhteensä kassavirta tai kulutetaan kauden. Kun suoritetaan tilinpäätösanalyysi, kassavirta pitäisi olla käyttää yhdessä nettotulos vapaa kassavirta (FCF), ja muita mittareita arvioida oikein yrityksen suorituskyvyn ja taloudellisen terveyden.
Liiketoiminnan kassavirta Esimerkki
Alla on esimerkki liiketoiminnan kassavirta (OCF) käyttämällä Amazonin 2017 vuosikertomus., Kuten näette, konsernin rahavirtalaskelma on jaettu kolmeen osaan, joiden toiminta huipulla, sitten sijoittaa toimintaa, ja lopuksi, rahoitukseen. Lisäksi ne kolmeen osaan, selvitys osoittaa myös, alkaa cash balance, yhteensä muutos kauden, ja loppusaldo.,niiden tilinpäätös
- Kun varaston taseessa nousee, se johtaa vähenemiseen cash
- Kun myyntisaamiset kasvaa, se luo myös vähentää käteistä, niin se tarkoittaa, että osa tuloista kirjattiin ei ole vielä maksettu, joita asiakkaat
- Kun ostoreskontra, siirtovelat, ja ansaitsematon tulot kasvavat, ne aiheuttavat kasvua käteisellä
Kuva: ensimmäisen oikeusasteen TUOMIOISTUIN on Kehittynyt Mallinnus Kurssi – Amazon tapaustutkimus.
alareunassa liiketoiminnan rahavirta-osassa, voimme nähdä koko, joka on merkitty ”nettorahavirta (käytetty) toiminta.”Rivi on kaikkien sen yläpuolella olevien erien summa ja edustaa kauden kokonaissummaa.
Liiketoiminnan kassavirta Kaava
Olipa olet kirjanpitäjä, taloushallinnon analystFMVA® CertificationJoin 350,600+ opiskelijat, jotka työskentelevät yritykset, kuten Amazon, J. P., Morgan, ja Ferrari tai yksityinen sijoittaja, se on tärkeää tietää, miten laskea, kuinka paljon kassavirta oli luotu aikana. Tilinpäätöstä lukiessamme saatamme joskus pitää itsestäänselvyytenä, kuinka monta askelta laskennassa todellisuudessa on.
katsotaanpa analysoida liiketoiminnan kassavirta kaava ja jokainen eri osia.,
Kaava (lyhyessä muodossa):
operatiivinen kassavirta = nettotulos + vaihtovelkakirjalainaan – käyttöpääoman Lisäys
Kaava (pitkä lomake):
operatiivinen kassavirta = nettotulos + Poistot + Varastossa Perustuva Korvaus + Laskennalliset verovelat + Muut Ei rahamääräiset Erät – Kasvu Myyntisaamiset – Lisätä Varaston + Kasvu Ostovelat + Kasvu Siirtovelat + Kasvu Laskennalliset Tulot
kaavat edellä on tarkoitus antaa sinulle käsityksen siitä, miten tehdä laskelma oman, kuitenkin, ne eivät ole täysin tyhjentävä., Muita kuin käteiseriä ja muita muutoksia lyhytaikaisissa saamisissa tai lyhytaikaisissa veloissa voi olla, joita ei ole lueteltu edellä. Tärkeintä on varmistaa, että kaikki erät kirjataan, ja tämä vaihtelee yhtiöittäin.
Liiketoiminnan kassavirta vs nettotulot
nettotulos ja tulos per osake (EPS) ovat kaksi useimmin viitattu taloudellisia mittareita, niin miten he eroavat liiketoiminnan kassavirta? Suurin ero koskee kirjanpitosääntöjä, kuten vastaavuusperiaatetta ja suoriteperusteisuusperiaatetta tilinpäätöstä laadittaessa.,
nettotulos sisältää kaikenlaisia kuluja, joitakin, jotka voivat on todella maksettu ja jotkut saattavat yksinkertaisesti luotu kirjanpidon periaatteita (kuten poistot).
lisäksi yhtiön liikevaihto tunnustamisen periaatetta ja vastaavat kulut ajoitus tuloja voi johtaa materiaali ero OCF-ja nettotuloista.
Valitettavasti, se ei ole mahdollista yksinkertaisesti sanoa, että yksi numero on aina suurempi tai pienempi kuin toinen. Joskus OCF on suurempi kuin nettotulot (kuten Amazon, esitetty edellä) ja joskus se on päinvastoin.,
Kuva: ensimmäisen oikeusasteen TUOMIOISTUIN on Kehittynyt Mallinnus Kurssi – Amazon tapaustutkimus.
Kuten näette kuvakaappaus edellä, siellä on suuri ero näiden kahden välillä mittareita, ja Amazon on jatkuvasti syntyy enemmän OCF kuin nettotulos. Ollakseen oikeudenmukaista, OCF ei kuitenkaan ota huomioon pääomamenoja (CapEx) tai PP: n ostoja&E., Vähentämällä Käyttöomaisuusinvestoinnit alkaen OCF saavut Vapaa kassavirta, joka on parempi arviointi, saatavilla kassavirta kauden.
Liiketoiminnan kassavirta vuonna Financial Modeling
Laskeminen rahavirta voi olla yksi haastavimmista osista taloudellinen mallinnus Excel. Alla on esimerkki siitä, miltä tämä toiminta näyttää laskentataulukossa.
Kuten voitte nähdä kuvakaappaus, on olemassa erilaisia mukautuksia kohteita tarpeen sovittaa yhteen nettotulos liiketoiminnan nettorahavirta, sekä muutokset liiketoiminnan varat ja velat., Taloudellinen malli on erilliset osiot poistot aikataulu ja käyttöpääoman aikataulu, joka sitten syöttää osaksi rahavirtalaskelma osa malli. Alla oleva esimerkki on otettu CFI: n Amazon Case Study-kurssilta.
kuva: CFI ’ s Advanced Amazon Modeling Course.
Kuten voitte nähdä edellä esimerkiksi, siellä on paljon yksityiskohtia tarvitaan malli liiketoiminnan osassa, ja monet niistä rivikohtiin vaativat omat tukevat aikataulut taloudellinen malli.,
Video Selitys rahavirtalaskelma
Alla on lyhyt video opetusohjelma selittää miten kolme osaa rahavirtalaskelma työtä, mukaan lukien toiminta, sijoitustoimintaa ja rahoitustoimintaa.
lisäresursseja
Kiitos käsittelyssä tämä CFI opas Liiketoiminnan kassavirta. CFI on virallinen maailmanlaajuinen tarjoajan Taloudellinen Mallinnus ja Arvostus Analyytikko (FMVA)FMVA® CertificationJoin 350,600+ opiskelijat, jotka työskentelevät yritykset, kuten Amazon, J. P., Morgan, ja Ferrari ®FMVA® CertificationJoin 350,600+ opiskelijat, jotka työskentelevät yritykset, kuten Amazon, J. P. Morgan, ja Ferrari
certificationFMVA® CertificationJoin 350,600+ opiskelijat, jotka työskentelevät yritykset, kuten Amazon, J. P. Morgan, ja Ferrari
, joka voi muuttaa ketään maailmanluokan taloudellinen analyytikko.,
jatkaa oppimista ja etenee urasi, näiden tiedostojen CFI resursseja on hyödyllistä:
- rahavirta ActivitiesCash kassavirta muu investointien kassavirta investointien ActivitiesCash rahavirta on osa yrityksen rahavirtalaskelma, joka näyttää, kuinka paljon rahaa on käytetty (tai
- tuloslaskelma GuideIncome StatementThe tuloslaskelma on yksi yhtiön keskeisiä tilinpäätöksen, joka osoittaa heidän voitto ja tappio yli ajan., Taseen tulos tai
- taseen loppusumma on yksi kolmesta perustilinpäätöksestä. Nämä lausunnot ovat keskeisiä sekä taloudellinen mallinnus ja kirjanpito
- erilaisia Taloudellisia ModelsTypes Taloudellisen ModelsThe yleisimpiä taloudellisia malleja ovat: 3 lausunto malli, DCF-malli, M&malli, LBO malli, budjetti malli. Discover the top 10 types