Ralph Nelson Elliott vyvinul Elliott Wave Teorie v roce 1930. Elliott věřil, že akciové trhy, obecně si myslel, že se chovat v poněkud náhodně a chaoticky, ve skutečnosti obchoduje v opakující se vzory. V tomto článku se podíváme na historii teorie Elliott Wave a na to, jak se aplikuje na obchodování.
vlny
Elliott navrhl, že trendy finančních cen vyplývají z převládající psychologie investorů., Zjistil, že výkyvy v masové psychologii se vždy objevily ve stejných opakujících se fraktálních vzorcích, nebo „vlnách“, na finančních trzích.
Elliottova teorie poněkud připomíná teorii Dow v tom, že oba uznávají, že ceny akcií se pohybují ve vlnách. Protože Elliott dodatečně uznal“ fraktální “ povahu trhů, byl však schopen je rozebrat a analyzovat mnohem podrobněji. Fraktály jsou matematické struktury, které se ve stále menším měřítku nekonečně opakují. Elliott zjistil, že cenové vzorce akciových indexů byly strukturovány stejným způsobem., Poté se začal zabývat tím, jak by tyto opakující se vzorce mohly být použity jako prediktivní ukazatele budoucích tržních pohybů.
Tržní Předpovědi Založené na Vlna Vzory
Elliott provedena detailní akciový trh předpovědi založené na spolehlivé vlastnosti objevil ve vlně vzory. Impulsní vlna, která se pohybuje stejným směrem jako větší trend, vždy vykazuje ve svém vzoru pět vln. Korekční vlna, na druhé straně, net cestuje v opačném směru hlavního trendu., V menším měřítku lze v každé z impulzivních vln znovu nalézt pět vln.
Tento další vzor se opakuje ad infinitum na stále menších stupnicích. Elliott odhalili tento fraktální strukturu na finančních trzích v roce 1930, ale pouze o několik desetiletí později by vědci uznávají, fraktály a jim prokázat matematicky.
na finančních trzích, víme, že „co jde nahoru, musí přijít dolů,“ jako cena pohyb nahoru nebo dolů je vždy následuje opačný pohyb. Cenová akce je rozdělena na trendy a opravy., Trendy ukazují hlavní směr cen, zatímco korekce se pohybují proti trendu.
Elliott Wave Teorie-Základy
Elliott Wave Teorie Interpretace
Elliott Wave Teorie je vykládána takto:
- Pět vln pohybovat ve směru hlavního trendu, následuje tři vlny v korekci (v celkové výši 5-3 pohyb). Tento pohyb 5-3 se pak stává dvěma subdivizemi dalšího pohybu vyšší vlny.,
- podkladový vzor 5-3 zůstává konstantní, i když časové rozpětí každé vlny se může lišit.
podívejme se na následující graf skládá z osmi vln (pět net a tři čisté dole) označeny 1, 2, 3, 4, 5, A, B, a C.
Vlny 1, 2, 3, 4 a 5 tvoří impuls, a vlny, B a C tvoří korekce., Pěti-wave impuls, v pořadí, tvoří vlna 1 na další-největší míře, a tři-vlna korekce formy wave 2 na next-největší míře.
korekční vlna má obvykle tři odlišné cenové pohyby-dva ve směru hlavní korekce (A A C) a jeden proti ní (B). Vlny 2 a 4 na výše uvedeném obrázku jsou opravy., Tyto vlny mají obvykle následující strukturu:
Všimněte si, že v tomto obrázku, vlny a, C pohybovat ve směru trendu na jeden větší míře, a proto jsou impulzivní a skládá se z pěti vln. Vlna B je naproti tomu proti trendu, a proto korektivní a složená ze tří vln.,
formace impulsních vln, následovaná korektivní vlnou, tvoří stupeň Elliottovy vlny sestávající z trendů a kontrarendů.
jak můžete vidět z výše uvedených vzorů, pět vln ne vždy cestuje čistou nahoru a tři vlny ne vždy cestují čistou dolů. Když je například trend většího stupně nižší, tak je to i pětivlnná sekvence.,
Vlna Stupňů
Elliott identifikováno devět stupňů vlny, která má označené takto, od největší k nejmenší:
- Grand Super Cyklus
- Super Cyklus
- Cyklus
- Základní
- Střední
- Menší
- Minut
- Tanec
- Sub-Tanec
Od Elliotových vln jsou fraktál, vlna stupňů teoreticky rozšířit někdy větší a někdy menší, mimo těch, které jsou uvedeny výše.,
Chcete-li použít teorii v každodenním obchodování, obchodník může identifikovat vzestupný-trendy impulsní vlnu, jít dlouho a pak prodat nebo krátké pozice jako vzor dokončí pět vln a obrácení je na spadnutí.
Elliott Wave Teorie Popularita
V roce 1970, Elliott Wave princip získal popularitu díky práci a. J. Frost a Robert Prechter. Ve své dnes již legendární knize Elliott Wave princip: Key to Market Behavior autoři předpovídali býčí trh 80.let., Prechter by později vydal doporučení k prodeji několik dní před pádem roku 1987.
spodní řádek
Elliott Wave praktici zdůrazňují, že jednoduše proto, že trh je fraktál, nedělá trh snadno předvídatelným. Vědci rozpoznávají strom jako fraktál, ale to neznamená, že někdo může předpovědět cestu každé z jeho větví. Z hlediska praktické aplikace má princip Elliott Wave své oddané a své kritiky jako všechny ostatní analytické metody.,
jednou z klíčových slabin je, že praktici mohou vždy obviňovat své čtení grafů spíše než slabiny v teorii. Pokud tomu tak není, existuje otevřená interpretace toho, jak dlouho trvá vlna. To znamená, že obchodníci, kteří se zavázali k teorii Elliott Wave, ji vášnivě brání.,